В. Коряковцев - Облигации федерального займа Страница 2

http://www.psbank.ru/~/media/Files/Bank/About/Shareholders/ListsAndSchemes/list_rus.pdf

И, возвращаясь к хозяевам банков в нашей стране, еще с большой натяжкой можно будет отнести к подконтрольному государству, созданного в настоящее время «Почта Банк» в форме публичного акционерного общества, акционерами которого является банк ВТБ24 (ПАО) и ООО «Почтовые финансы». В свою очередь единственным участником общества с ограниченной ответственностью (ООО) является ФГУП «Почта России».6 Но когда этот банк нарастит свои активы и перейдет с 69 места, которое он сейчас занимает с активами 95 087 158 тыс. руб., в десятку крупных банков России, пройдет много времени. Остальные крупные банки принадлежат частным лицам, конечно времена «МММ» сейчас миновали и, в настоящий момент существует Агентство по страхованию вкладов, через которое можно получить возмещение по вкладам в банке, в отношении которого наступил страховой случай. В этом случае вкладчику выплачивается в размере 100 процентов суммы вкладов в банке, но не более 1,4 млн. рублей (для страховых случаев, наступивших после 29 декабря 2014 г.).7

Таким образом, в настоящее время, в нашей стране сложилась достаточно интересная ситуация, с одной стороны практически полное отсутствие в стране банков, которые бы принадлежали государству, а с другой стороны, при размещении денежных средств во вклады в многочисленных частных банках, государство гарантирует через коллективную систему страхования вкладов возместить всего 1,4 миллиона рублей. Остальные денежные средства просто пропадут в случае краха банка. А лицензии, в последнее время, отбираются Центральным банком с такой скоростью, что количество действующих банков за 2015 год сократилось на 101. Впрочем, количество действующих банков в России все еще достаточно значительно: на 01.01.2016 года составило 733. Но, с начала 2016 года Центробанк лишил лицензий еще 65 банков. При этом, лицензий лишались и вполне благополучные банки из первой сотни, такие как ООО «Внешпромбанк» (40 место по размеру активов), КБ «ИНТЕРКОММЕРЦ» (67 место по размеру активов) и многие другие банки рангом ниже. Очень интересную статистику ведет издательский дом «Коммерсант» – «Стоп-100 – „Ъ“ уже более двух лет следит за тем, кого, когда и за что лишили банковской лицензии с момента вступления в должность председателя ЦБ Эльвиры Набиуллиной. „Черный список“ продолжает пополняться, причем многие банки умирают своей смертью».8 В сети интернет представлен достаточно интересный проект http://kuap.ru/banks/ranks/ где приведен рейтинг (рэнкинг) российских банков. Но все это говорит, что уже достаточно сложно в настоящее время подобрать банк, который был отвечал надежности и обеспечивал сбережение денежных средств, хотя бы, не уровне инфляции, то есть предлагал приемлемые ставки по вкладам.

Еще вариант сохранения сбережений – вложение в недвижимость, впрочем, этот вариант доступен далеко не всем из за достаточно высокого уровня начальных вложений.

В прочем у нашего населения есть еще один излюбленный способ сохранения денежных средств – это перевод российских рублей в валюту иностранных государств. Но, внешнеэкономическая ситуация в мире такая, что автор, скорее, согласится приобретать китайские юани, чем доллары или евро. Но, опять таки, издержки, возникающие при переводе российских рублей в валюту, достаточно значительные, за исключением отдельных каких то специфических вариантов.9 То, поневоле, начнешь задумываться об иных способах и условиях сохранения имеющихся средств. Ведь основной вариант хранения денежных средств в банке, будь то стеклянной или алюминиевой, обесценивает деньги со скоростью инфляции. И может быть сейчас стоит задуматься и сделать выбор: между отдельными гражданами – владельцами банков, валютой иноземного государства, емкость стеклянного сосуда или чулка, хранящегося под матрасом. Или принять во внимание один из доступных способов – с очень низким уровнем начального вложения – 1000 рублей, способом сохранения денежных средств – приобретение облигаций федерального займа. Это не призыв бежать в Сбербанк, забирать свой вклад и срочно покупать облигации федерального займа, а всего лишь рассказ о новом варианте, вернее, хорошо забытом, старом способе. И возможность сделать выбор: между государством и его отдельными гражданами, или, как любят говорить всевозможные финансовые консультанты, распределить активы. Сейчас, как и во времена Мавроди, многие банки продолжают завлекать большими процентами и высокой надежностью, а тем временем банки сыплются как карточный домик по 100 (!) банков в год. Это, по видимому, из-за того, что все таки вирус стяжательства очень хорошо прижился на нашей почве. И вспоминаются слова одного великого человека: «обеспечьте 10 процентов, и капитал согласен на всякое применение, при 20 процентах он становится оживлённым,…», впрочем, продолжение этой знаменитой фразы многие помнят. Поэтому, отдавать свои накопления в частные руки или передать на хранение государству, решать и делать выбор Вам. При этом, необходимо только понимать схему получения дохода банком, которому доверяете свои денежные средства. Этими деньгами банк кредитует какого то неизвестного Вам заемщика, чтобы за счет процентов по кредиту выплатить проценты по вкладу, но в этом случае есть вероятность того, что этот заемщик не вернуть деньги банку: не только проценты, но сам заем. И, следовательно, банку нечем будет выплачивать Вам не то что проценты по вкладу, но и сам вклад, который может быть, в этом случае утрачен. И это, в последнее время, происходит очень часто, судя по отзыву лицензий у банков. В случае же с облигациями федерального займа, Вы передаете деньги на сохранение, именно, государству, а не коммерческой организации в составе собственников которой могут находиться и иностранцы. Наверное, у многих на слуху действия международных платежных систем по приостановлению операций по банковским картам. Стоит ли еще раз испытывать судьбу и доверяться иноземцам? Покупая облигации федерального займа, Вы напрямую кредитуете государство, в нашем случае, в лице Министерства финансов, и непосредственно можете управлять своим кредитным портфелем путем продажи, или приобретения облигаций, тех или иных займов правительства. Впрочем, как отмечал М. Жванецкий в рассказе «Государство и народ» – «Отношения с родным пролетарским государством складываются очень изощренно… Государство все, что можно, забирает у нас, мы – у государства».10 Но в государственных займах на историческом разрезе в последние 100 лет, все же преуспевало государство и это нужно всегда помнить, и быть очень внимательным при управлении портфелем из облигаций федеральных займов, но об этом дальше – по тексту этого издания.

Как выглядели облигации в Советском Союзе, а их выпуски были в бумажной форме, можно посмотреть в различных книгах, посвященных истории денег в нашей стране. Впрочем, в интернете очень много приведено рисунков и фотографий облигаций, некоторые образцы бумажных облигации СССР приведены и в этом издании.

В наше электронное время, уже, все меньше и меньше становится бумажных документов, сначала акции у нас стали выпускаться в безбумажной форме, право собственности на которые подтверждается только выпиской из реестра. То же самое можно сказать и об облигациях федерального займа (в дальнейшем по тексту – ОФЗ), государство выпускает в бездокументарной форме.11 Учет облигаций осуществляется в виде записей по счетам депо в депозитарии. И это может вызвать определенную настороженность у старшего поколения, наличные деньги переводятся в безналичный вариант, которые хранятся где то – там в виртуальном пространстве. И только выплаты доходов по купонам на банковский или карточный счет, а в «лестнице из ОФЗ» ежемесячные выплаты, связывают владельцев облигаций с реальностью. Но такая действительность наступила, электронный документооборот все больше и больше занимает место в нашей жизни. Для многих читателей, может быть, будет открытием то, что, в настоящее время, очень много законодательных и нормативных документов публикуется только, в электронном виде – на официально портале правовой информации http://pravo.gov.ru/. Управление своими денежными средствами через интернет-банк, уже, освоили очень многие и признают это более удобным, чем стояние в очередях в том же Сбербанке. Так что необходимо привыкать к электронной реальности. А благодаря отдельным преимуществам, в том числе и более высокой доходности по облигациям федерального займа, по сравнению с банковскими вкладами, стоит более внимательно познакомиться с этой возможностью сохранения денежных средств. И, сейчас, во время кризиса (как утверждают нам финансовые аналитики ежедневно со всех телевизионных каналов, он у нас только начинается), текущая доходность облигаций федерального займа составляет 6—10%. И, по сравнению с вкладами в том же Сбербанке, ОФЗ 26218-ПД со ставкой купона 8.5% гораздо интереснее вклада. Не менее важным является и то, что ОФЗ в меньшей степени зависит от любых неблагоприятных факторов, ставка определена заранее и не меняется, хотя это, верно, не для всех видов облигаций.